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保薦人盡職調(diào)查工作準(zhǔn)則
證監(jiān)發(fā)行字[2006] 證監(jiān)發(fā)行字[2006] 15號(hào)
第一章 總則 第一條 為了規(guī)范和指導(dǎo)保薦人盡職調(diào)查工作，提高盡職調(diào)查工作質(zhì)量，根據(jù)有關(guān)法律、行政法規(guī)及中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱“中國(guó)證監(jiān)會(huì)”）關(guān)于保薦業(yè)務(wù)管理的有關(guān)規(guī)定，制定本準(zhǔn)則。 第二條 本準(zhǔn)則所稱盡職調(diào)查是指保薦人對(duì)擬推薦公開發(fā)行證券的公司（以下簡(jiǎn)稱“發(fā)行人”）進(jìn)行全面調(diào)查，充分了解發(fā)行人的經(jīng)營(yíng)情況及其面臨的風(fēng)險(xiǎn)和問題，并有充分理由確信發(fā)行人符合《證券法》等法律法規(guī)及中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的發(fā)行條件以及確信發(fā)行人申請(qǐng)文件和公開發(fā)行募集文件真實(shí)、準(zhǔn)確、完整 第三條 本準(zhǔn)則主要針對(duì)首次公開發(fā)行股票的工業(yè)企業(yè)的基本特征制定。保薦人應(yīng)當(dāng)在參照本準(zhǔn)則基礎(chǔ)上，根據(jù)發(fā)行人的行業(yè)、業(yè)務(wù)、融資類型不同，在不影響盡職調(diào)查質(zhì)量前提下調(diào)整、補(bǔ)充、完善盡職調(diào)查工作的相關(guān)內(nèi)容。 第四條 本準(zhǔn)則是對(duì)保薦人盡職調(diào)查工作的一般要求。不論本準(zhǔn)則是否有明確規(guī)定，凡涉及發(fā)行條件或?qū)ν顿Y者做出投資決策有重大影響的信息，保薦人均應(yīng)當(dāng)勤勉盡責(zé)地進(jìn)行盡職調(diào)查。 第五條 保薦人盡職調(diào)查時(shí)，應(yīng)當(dāng)考慮其自身專業(yè)勝任能力和專業(yè)獨(dú)立性，并確保參與盡職調(diào)查工作的相關(guān)人員能夠恪守獨(dú)立、客觀、公正的原則，具備良好的職業(yè)道德和專業(yè)勝任能力。 第六條 對(duì)發(fā)行人公開發(fā)行募集文件中無中介機(jī)構(gòu)及其簽名人員專業(yè)意見支持的內(nèi)容，保薦人應(yīng)當(dāng)在獲得充分的盡職調(diào)查證據(jù)并對(duì)各種證據(jù)進(jìn)行綜合分析的基礎(chǔ)上進(jìn)行獨(dú)立判斷。 對(duì)發(fā)行人公開發(fā)行募集文件中有中介機(jī)構(gòu)及其簽名人員出具專業(yè)意見的內(nèi)容，保薦人應(yīng)當(dāng)結(jié)合盡職調(diào)查過程中獲得的信息對(duì)專業(yè)意見的內(nèi)容進(jìn)行審慎核查。對(duì)專業(yè)意見存有異議的，應(yīng)當(dāng)主動(dòng)與中介機(jī)構(gòu)進(jìn)行協(xié)商，并可要求其做出解釋或出具依據(jù)；發(fā)現(xiàn)專業(yè)意見與盡職調(diào)查過程中獲得的信息存在重大差異的，應(yīng)當(dāng)對(duì)有關(guān)事項(xiàng)進(jìn)行調(diào)查、復(fù)核，并可聘請(qǐng)其他中介機(jī)構(gòu)提供專業(yè)服務(wù)。 第七條 保薦人應(yīng)在盡職調(diào)查基礎(chǔ)上形成發(fā)行保薦書，同時(shí)，應(yīng)當(dāng)建立盡職調(diào)查工作底稿制度。工作底稿應(yīng)當(dāng)真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地反映盡職調(diào)查工作。 第八條 中國(guó)證監(jiān)會(huì)依照法律、法規(guī)、規(guī)章和本準(zhǔn)則的規(guī)定，對(duì)保薦人的盡職調(diào)查工作進(jìn)行監(jiān)管。 第二章 發(fā)行人基本情況調(diào)查 第九條 改制與設(shè)立情況 取得發(fā)行人改制的相關(guān)資料，包括改制前原企業(yè)（或主要發(fā)起人）的相關(guān)財(cái)務(wù)資料及審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)和業(yè)務(wù)構(gòu)成情況、上級(jí)主管部門同意改制的批復(fù)文件等，以及發(fā)行人的改制方案、人員安置方案、審計(jì)報(bào)告、評(píng)估報(bào)告等，并通過與發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員（以下簡(jiǎn)稱“高管人員”）及其員工談話，咨詢中介機(jī)構(gòu)等方法，核查發(fā)行人在改制時(shí)業(yè)務(wù)、資產(chǎn)、債務(wù)、人員等重組情況，分析判斷是否符合法律、法規(guī)，是否符合證券監(jiān)管、國(guó)有資產(chǎn)管理、稅收管理、勞動(dòng)保障等相關(guān)規(guī)定。調(diào)查改制完成后原企業(yè)或主要發(fā)起人的資產(chǎn)構(gòu)成和業(yè)務(wù)構(gòu)成情況，改制前原企業(yè)的業(yè)務(wù)流程、改制后發(fā)行人的業(yè)務(wù)流程，以及原企業(yè)和發(fā)行人業(yè)務(wù)流程間的聯(lián)系；調(diào)查發(fā)行人成立以來，在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)方面與主要發(fā)起人的關(guān)聯(lián)關(guān)系及演變情況，分析判斷發(fā)行人改制是否清晰、徹底，是否已將與發(fā)行人業(yè)務(wù)有關(guān)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)及輔助設(shè)施全部投入股份公司，是否保證了發(fā)行人供應(yīng)系統(tǒng)、生產(chǎn)系統(tǒng)、銷售系統(tǒng)等方面的獨(dú)立性和完整性，以及與原企業(yè)或主要發(fā)起人在法律關(guān)系、產(chǎn)權(quán)關(guān)系、業(yè)務(wù)關(guān)系（如現(xiàn)實(shí)的或潛在的關(guān)聯(lián)交易和同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)等）、管理關(guān)系（如托管等）等方面是否存在重大瑕疵。 取得發(fā)行人設(shè)立時(shí)的政府批準(zhǔn)文件、營(yíng)業(yè)執(zhí)照、公司章程、發(fā)起人協(xié)議、創(chuàng)立大會(huì)文件、評(píng)估報(bào)告、審計(jì)報(bào)告、驗(yàn)資報(bào)告、工商登記文件等資料，核查發(fā)行人的設(shè)立程序、工商注冊(cè)登記的合法性、真實(shí)性；必要時(shí)走訪相關(guān)政府部門和中介機(jī)構(gòu)。 第十條 歷史沿革情況 查閱發(fā)行人歷年?duì)I業(yè)執(zhí)照、公司章程、工商登記等文件，以及歷年業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)情況記錄、年度檢驗(yàn)、年度財(cái)務(wù)報(bào)告等資料，調(diào)查發(fā)行人的歷史沿革情況；必要時(shí)走訪相關(guān)政府部門和中介機(jī)構(gòu)。 第十一條 發(fā)起人、股東的出資情況 取得發(fā)行人設(shè)立時(shí)各發(fā)起人的營(yíng)業(yè)執(zhí)照（或身份證明文件）、財(cái)務(wù)報(bào)告等有關(guān)資料，核查發(fā)起人人數(shù)、住所、出資比例等是否符合法律、法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定；核查自然人發(fā)起人直接持股和間接持股的有關(guān)情況，關(guān)注其在發(fā)行人的任職情況，并關(guān)注其親屬在發(fā)行人的投資、任職情況；核查發(fā)起人是否合法擁有出資資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)，資產(chǎn)權(quán)屬是否存在糾紛或潛在糾紛，以及有關(guān)發(fā)起人投入資產(chǎn)的計(jì)量屬性；核查發(fā)起人股份轉(zhuǎn)讓情況。 通過咨詢中介機(jī)構(gòu)、詢問發(fā)行人高管人員及其財(cái)務(wù)人員、前往工商管理部門調(diào)閱發(fā)行人注冊(cè)登記資料、查閱股東出資時(shí)驗(yàn)資資料以及出資后發(fā)行人與股東之間的交易記錄等方法，調(diào)查發(fā)行人股東的出資是否及時(shí)到位、出資方式是否合法，是否存在出資不實(shí)、虛假出資、抽逃資金等情況；核查股東出資資產(chǎn)（包括房屋、土地、車輛、商標(biāo)、專利等）的產(chǎn)權(quán)過戶情況。對(duì)以實(shí)物、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、土地使用權(quán)等非現(xiàn)金資產(chǎn)出資的，應(yīng)查閱資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告，分析資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果的合理性；對(duì)以高新技術(shù)成果出資入股的，應(yīng)查閱相關(guān)管理部門出具的高新技術(shù)成果認(rèn)定書。 第十二條 重大股權(quán)變動(dòng)情況 查閱與發(fā)行人重大股權(quán)變動(dòng)相關(guān)的股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)（以下簡(jiǎn)稱“三會(huì)”）有關(guān)文件以及政府批準(zhǔn)文件、評(píng)估報(bào)告、審計(jì)報(bào)告、驗(yàn)資報(bào)告、股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議、工商變更登記文件等，核查發(fā)行人歷次增資、減資、股東變動(dòng)的合法、合規(guī)性，核查發(fā)行人股本總額、股東結(jié)構(gòu)和實(shí)際控制人是否發(fā)生重大變動(dòng)。 第十三條 重大重組情況 若發(fā)行人設(shè)立后發(fā)生過合并、分立、收購(gòu)或出售資產(chǎn)、資產(chǎn)置換、重大增資或減資、債務(wù)重組等重大重組事項(xiàng)的，應(yīng)取得相關(guān)三會(huì)決議文件、重組協(xié)議文件、政府批準(zhǔn)文件、審計(jì)報(bào)告、評(píng)估報(bào)告、中介機(jī)構(gòu)專業(yè)意見、債權(quán)人同意債務(wù)轉(zhuǎn)移的相關(guān)文件、重組相關(guān)的對(duì)價(jià)支付憑證和資產(chǎn)過戶文件等資料，并通過與重組相關(guān)各方和經(jīng)辦人員進(jìn)行談話，調(diào)查發(fā)行人重組動(dòng)機(jī)、內(nèi)容、程序和完成情況，分析重組行為對(duì)發(fā)行人業(yè)務(wù)、控制權(quán)、高管人員、財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)等方面的影響，判斷重組行為是否導(dǎo)致發(fā)行人主營(yíng)業(yè)務(wù)和經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)發(fā)生實(shí)質(zhì)變更。 第十四條 主要股東情況 通過現(xiàn)場(chǎng)調(diào)查、咨詢中介機(jī)構(gòu)、走訪工商管理部門，以及查閱發(fā)行人主要股東（應(yīng)追溯至發(fā)行人實(shí)際控制人）的營(yíng)業(yè)執(zhí)照、公司章程、財(cái)務(wù)報(bào)告及審計(jì)報(bào)告（如有）等方式，調(diào)查或了解以下事項(xiàng)：主要股東的主營(yíng)業(yè)務(wù)、股權(quán)結(jié)構(gòu)、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)等情況；主要股東之間關(guān)聯(lián)關(guān)系或一致行動(dòng)情況及相關(guān)協(xié)議；主要股東所持發(fā)行人股份的質(zhì)押、凍結(jié)和其它限制權(quán)利的情況；控股股東和受控股股東、實(shí)際控制人支配的股東持有的發(fā)行人股份重大權(quán)屬糾紛情況；主要股東和實(shí)際控制人最近三年內(nèi)變化情況或未來潛在變動(dòng)情況。 通過走訪主管機(jī)構(gòu)、咨詢中介機(jī)構(gòu)、查閱相應(yīng)的監(jiān)管記錄、與發(fā)行人及其主要股東的高管人員及員工談話等方法，調(diào)查主要股東是否存在影響發(fā)行人正常經(jīng)營(yíng)管理、侵害發(fā)行人及其他股東的利益、違反相關(guān)法律法規(guī)等情形。 第十五條 員工情況 通過查閱發(fā)行人員工名冊(cè)、勞務(wù)合同、工資表和社會(huì)保障費(fèi)用明細(xì)表等資料，實(shí)地走訪發(fā)行人員工的工作生活場(chǎng)所，與發(fā)行人員工談話，實(shí)地察看發(fā)行人員工工作情況等方法，調(diào)查發(fā)行人員工的年齡、教育、專業(yè)等結(jié)構(gòu)分布情況及近年來的變化情況，分析其變化的趨勢(shì)；了解發(fā)行人員工的工作面貌、工作熱情和工作的滿意程度；調(diào)查發(fā)行人在執(zhí)行國(guó)家用工制度、勞動(dòng)保護(hù)制度、社會(huì)保障制度、住房制度和醫(yī)療保障制度等方面是否存在違法、違規(guī)情況。 第十六條 獨(dú)立情況 通過查閱發(fā)行人控股股東或?qū)嶋H控制人的組織結(jié)構(gòu)資料、發(fā)行人組織結(jié)構(gòu)資料、下屬公司工商登記和財(cái)務(wù)資料等方法，結(jié)合發(fā)行人的生產(chǎn)、采購(gòu)和銷售記錄實(shí)地考察其產(chǎn)、供、銷系統(tǒng)，調(diào)查分析發(fā)行人是否具有完整的業(yè)務(wù)流程、獨(dú)立的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)場(chǎng)所以及獨(dú)立的采購(gòu)、銷售系統(tǒng)，調(diào)查分析其對(duì)產(chǎn)供銷系統(tǒng)和下屬公司的控制情況；計(jì)算發(fā)行人關(guān)聯(lián)采購(gòu)額和關(guān)聯(lián)銷售額分別占其同期采購(gòu)總額和銷售總額的比例，分析是否存在影響發(fā)行人獨(dú)立性的重大或頻繁的關(guān)聯(lián)交易，判斷其業(yè)務(wù)獨(dú)立性。 查閱商標(biāo)、專利、版權(quán)、特許經(jīng)營(yíng)權(quán)等無形資產(chǎn)以及房產(chǎn)、土地使用權(quán)、主要生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)設(shè)備等主要財(cái)產(chǎn)的權(quán)屬憑證、相關(guān)合同等資料，并通過咨詢中介機(jī)構(gòu)意見，走訪房產(chǎn)管理、土地管理、知識(shí)產(chǎn)權(quán)管理等部門，必要時(shí)進(jìn)行實(shí)物資產(chǎn)監(jiān)盤等方法，調(diào)查發(fā)行人是否具備完整、合法的財(cái)產(chǎn)權(quán)屬憑證以及是否實(shí)際占有；調(diào)查商標(biāo)權(quán)、專利權(quán)、版權(quán)、特許經(jīng)營(yíng)權(quán)等的權(quán)利期限情況，核查這些資產(chǎn)是否存在法律糾紛或潛在糾紛；調(diào)查金額較大、期限較長(zhǎng)的其他應(yīng)收款、其他應(yīng)付款、預(yù)收及預(yù)付賬款產(chǎn)生的原因及交易記錄、資金流向等，調(diào)查發(fā)行人是否存在資產(chǎn)被控股股東或?qū)嶋H控制人及其關(guān)聯(lián)方控制和占用的情況，判斷其資產(chǎn)獨(dú)立性。 通過查閱發(fā)行人及股東單位員工名冊(cè)及勞務(wù)合同、發(fā)行人工資明細(xì)表、與高管人員及員工談話等方法，調(diào)查發(fā)行人高管人員是否在控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)中擔(dān)任除董事、監(jiān)事以外的其他職務(wù)，發(fā)行人財(cái)務(wù)人員是否在控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)中兼職，高管人員是否在發(fā)行人領(lǐng)取薪酬，是否在控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)領(lǐng)取薪酬；調(diào)查發(fā)行人員工的勞動(dòng)、人事、工資報(bào)酬以及相應(yīng)的社會(huì)保障是否獨(dú)立管理，判斷其人員獨(dú)立性。 通過與高管人員和相關(guān)業(yè)務(wù)人員談話，查閱發(fā)行人財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度、銀行開戶資料、納稅資料，到相關(guān)單位進(jìn)行核實(shí)等方法，調(diào)查發(fā)行人是否設(shè)立獨(dú)立的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)部門、建立獨(dú)立的會(huì)計(jì)核算體系，具有規(guī)范的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度和對(duì)分公司、子公司的財(cái)務(wù)管理制度，是否獨(dú)立進(jìn)行財(cái)務(wù)決策、獨(dú)立在銀行開戶、獨(dú)立納稅等，判斷其財(cái)務(wù)獨(dú)立性。 通過實(shí)地調(diào)查、與高管人員和員工談話、查閱股東大會(huì)和董事會(huì)相關(guān)決議、查閱各機(jī)構(gòu)內(nèi)部規(guī)章制度等方法，調(diào)查發(fā)行人的機(jī)構(gòu)是否與控股股東或?qū)嶋H控制人完全分開且獨(dú)立運(yùn)作，是否存在混合經(jīng)營(yíng)、合署辦公的情形，是否完全擁有機(jī)構(gòu)設(shè)置自主權(quán)等，判斷其機(jī)構(gòu)獨(dú)立性。 第十七條 內(nèi)部職工股等情況 如果發(fā)行人發(fā)行過內(nèi)部職工股，應(yīng)取得其內(nèi)部職工股的審批文件、募股文件、繳款證明文件及驗(yàn)資報(bào)告等，必要時(shí)走訪審批機(jī)構(gòu)、收款銀行、驗(yàn)資機(jī)構(gòu)等，調(diào)查發(fā)行的合法性、真實(shí)性；取得內(nèi)部職工股歷年托管證明文件，必要時(shí)走訪托管機(jī)構(gòu)，調(diào)查內(nèi)部職工股的托管、轉(zhuǎn)讓情況；調(diào)查內(nèi)部職工股發(fā)行過程中的違法違規(guī)情況，包括超范圍、超比例發(fā)行，通過增發(fā)、配股、國(guó)家股和法人股轉(zhuǎn)配等形式變相增加內(nèi)部職工股，內(nèi)部職工股轉(zhuǎn)讓和交易中的違法違規(guī)，法人股個(gè)人化等情況；調(diào)查內(nèi)部職工股是否存在潛在問題和風(fēng)險(xiǎn)隱患，發(fā)行人或相關(guān)主體是否采取解決措施或明確責(zé)任主體。 調(diào)檔查閱工商登記資料、發(fā)行人三會(huì)文件，并與發(fā)行人員工和高管人員談話，調(diào)查發(fā)行人是否存在工會(huì)持股、職工持股會(huì)持股、信托持股或股東數(shù)量超過二百人的情況，取得相關(guān)股份形成及演變的法律文件；上述股份進(jìn)行過清理的，取得相關(guān)的協(xié)議文件、決策文件、價(jià)款支付憑證等，調(diào)查是否存在潛在問題和風(fēng)險(xiǎn)隱患，是否已明確有關(guān)責(zé)任承擔(dān)主體。 第十八條 商業(yè)信用情況 通過走訪當(dāng)?shù)毓ど獭⒍悇?wù)、海關(guān)、土地管理、環(huán)保、銀行、保險(xiǎn)、電力、供水等機(jī)構(gòu)和發(fā)行人主要供應(yīng)商、銷售商、客戶，與發(fā)行人高管人員和員工談話，咨詢中介機(jī)構(gòu)，查閱發(fā)行人完稅憑證、工商登記及相關(guān)資料、銀行單據(jù)、保險(xiǎn)憑證、貸款合同及供銷合同和客戶服務(wù)合同、監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管記錄和處罰文件等方法，調(diào)查發(fā)行人是否按期繳納相關(guān)稅、費(fèi)及合同履約情況，關(guān)注發(fā)行人是否存在重大違法、違規(guī)或不誠(chéng)信行為，評(píng)價(jià)發(fā)行人的商業(yè)信用。 第三章 業(yè)務(wù)與技術(shù)調(diào)查 第十九條 行業(yè)情況及競(jìng)爭(zhēng)狀況 根據(jù)發(fā)行人的主營(yíng)業(yè)務(wù)，確定發(fā)行人所屬行業(yè)。通過收集行業(yè)主管部門制定的發(fā)展規(guī)劃、行業(yè)管理方面的法律法規(guī)及規(guī)范性文件，了解行業(yè)監(jiān)管體制和政策趨勢(shì)。 通過收集行業(yè)雜志、行業(yè)分析報(bào)告、主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手意見、行業(yè)專家意見、行業(yè)協(xié)會(huì)意見等方法，了解發(fā)行人所屬行業(yè)的市場(chǎng)環(huán)境、市場(chǎng)容量、市場(chǎng)細(xì)分、市場(chǎng)化程度、進(jìn)入壁壘、供求狀況、競(jìng)爭(zhēng)狀況、行業(yè)利潤(rùn)水平和未來變動(dòng)情況，判斷行業(yè)的發(fā)展前景及行業(yè)發(fā)展的有利和不利因素，了解行業(yè)內(nèi)主要企業(yè)及其市場(chǎng)份額情況，調(diào)查競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手情況，分析發(fā)行人在行業(yè)中所處的競(jìng)爭(zhēng)地位及變動(dòng)情況。 查閱行業(yè)研究資料、咨詢行業(yè)分析師，調(diào)查發(fā)行人所處行業(yè)的技術(shù)水平及技術(shù)特點(diǎn)，分析行業(yè)的周期性、區(qū)域性或季節(jié)性特征。了解發(fā)行人所屬行業(yè)特有的經(jīng)營(yíng)模式，調(diào)查行業(yè)企業(yè)采用的主要商業(yè)模式、銷售模式、盈利模式；對(duì)照發(fā)行人所采用的模式，判斷其主要風(fēng)險(xiǎn)及對(duì)未來的影響；對(duì)報(bào)告期內(nèi)已經(jīng)或未來將發(fā)生經(jīng)營(yíng)模式轉(zhuǎn)型的，應(yīng)予以重點(diǎn)核查。 查閱相關(guān)研究報(bào)告，分析該行業(yè)在產(chǎn)品價(jià)值鏈的作用，通過對(duì)該行業(yè)與其上下游行業(yè)的關(guān)聯(lián)度、上下游行業(yè)的發(fā)展前景、產(chǎn)品用途的廣度、產(chǎn)品替代趨勢(shì)等進(jìn)行分析論證，分析上下游行業(yè)變動(dòng)及變動(dòng)趨勢(shì)對(duì)發(fā)行人所處行業(yè)的有利和不利影響。根據(jù)財(cái)務(wù)資料，分析發(fā)行人出口業(yè)務(wù)情況，如果出口比例較大，調(diào)查相關(guān)產(chǎn)品進(jìn)口國(guó)的有關(guān)進(jìn)口政策、貿(mào)易磨擦對(duì)產(chǎn)品進(jìn)口的影響、以及進(jìn)口國(guó)同類產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)格局等情況，分析出口市場(chǎng)變動(dòng)對(duì)發(fā)行人的影響。 第二十條 采購(gòu)情況 通過與采購(gòu)部門人員、主要供應(yīng)商溝通，查閱相關(guān)研究報(bào)告和統(tǒng)計(jì)資料等方法，調(diào)查發(fā)行人主要原材料、重要輔助材料、所需能源動(dòng)力的市場(chǎng)供求狀況。 調(diào)查發(fā)行人的采購(gòu)模式，查閱發(fā)行人產(chǎn)品成本計(jì)算單，定量分析主要原材料、所需能源動(dòng)力價(jià)格變動(dòng)、可替代性、供應(yīng)渠道變化等因素對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)成本的影響，調(diào)查其采購(gòu)是否受到資源或其他因素的限制。 取得發(fā)行人主要供應(yīng)商(至少前10名)的相關(guān)資料，計(jì)算最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度發(fā)行人向主要供應(yīng)商的采購(gòu)金額、占發(fā)行人同類原材料采購(gòu)金額和總采購(gòu)金額比例（屬于同一實(shí)際控制人的供應(yīng)商，應(yīng)合并計(jì)算采購(gòu)額），判斷是否存在嚴(yán)重依賴個(gè)別供應(yīng)商的情況，如果存在，是否對(duì)重要原材料的供應(yīng)做出備選安排；取得發(fā)行人同前述供應(yīng)商的長(zhǎng)期供貨合同，分析交易條款，判斷發(fā)行人原材料供應(yīng)及價(jià)格的穩(wěn)定性。 與采購(gòu)部門、生產(chǎn)計(jì)劃部門人員溝通，調(diào)查發(fā)行人采購(gòu)部門與生產(chǎn)計(jì)劃部門的銜接情況、原材料的安全儲(chǔ)備量情況，關(guān)注是否存在嚴(yán)重的原材料缺貨風(fēng)險(xiǎn)。計(jì)算最近幾期原材料類存貨的周轉(zhuǎn)天數(shù)，判斷是否存在原材料積壓風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)地調(diào)查是否存在殘次、冷背、呆滯的原材料。 通過查閱制度文件、現(xiàn)場(chǎng)實(shí)地考察等方法，調(diào)查發(fā)行人的存貨管理制度及其實(shí)施情況，包括但不限于存貨入庫(kù)前是否經(jīng)過驗(yàn)收、存貨的保存是否安全以及是否建立存貨短缺、毀損的處罰或追索等制度。 與主要供應(yīng)商、發(fā)行人律師溝通，調(diào)查發(fā)行人高管人員、核心技術(shù)人員、主要關(guān)聯(lián)方或持有發(fā)行人5%以上股份的股東在主要供應(yīng)商中所占的權(quán)益情況，是否發(fā)生關(guān)聯(lián)采購(gòu)。如果存在影響成本的重大關(guān)聯(lián)采購(gòu)，抽查不同時(shí)點(diǎn)的關(guān)聯(lián)交易合同，分析不同時(shí)點(diǎn)的關(guān)聯(lián)采購(gòu)價(jià)格與當(dāng)時(shí)同類原材料市場(chǎng)公允價(jià)格是否存在異常，判斷關(guān)聯(lián)采購(gòu)的定價(jià)是否合理，是否存在大股東與發(fā)行人之間的利潤(rùn)輸送或資金轉(zhuǎn)移情況。 第二十一條 生產(chǎn)情況 取得發(fā)行人生產(chǎn)流程資料，結(jié)合生產(chǎn)核心技術(shù)或關(guān)鍵生產(chǎn)環(huán)節(jié)，分析評(píng)價(jià)發(fā)行人生產(chǎn)工藝、技術(shù)在行業(yè)中的領(lǐng)先程度。 取得發(fā)行人主要產(chǎn)品的設(shè)計(jì)生產(chǎn)能力和歷年產(chǎn)量有關(guān)資料并進(jìn)行比較，與生產(chǎn)部門人員溝通，分析發(fā)行人各生產(chǎn)環(huán)節(jié)是否存在瓶頸制約。 通過現(xiàn)場(chǎng)觀察、查閱財(cái)務(wù)資料等方法，核查發(fā)行人主要設(shè)備、房產(chǎn)等資產(chǎn)的成新率和剩余使用年限，在發(fā)行人及其下屬公司的分布情況；關(guān)注是否存在閑置，是否對(duì)閑置資產(chǎn)做出安排；涉及租賃的，應(yīng)取得租賃合同，分析相關(guān)條款和實(shí)際執(zhí)行情況；涉及關(guān)聯(lián)方租賃的，應(yīng)分析租賃的必要性、合理性和租賃價(jià)格的公允性。調(diào)查發(fā)行人是否存在設(shè)備抵押貸款的情形，如有，查閱借款合同的條款及還款情況，分析預(yù)期債務(wù)是否會(huì)對(duì)發(fā)行人的生產(chǎn)保障構(gòu)成影響。取得發(fā)行人關(guān)鍵設(shè)備、廠房等重要資產(chǎn)的保險(xiǎn)合同或其它保障協(xié)定，判斷發(fā)行人對(duì)重要財(cái)產(chǎn)是否實(shí)施了必要的保障措施。 取得發(fā)行人專利、非專利技術(shù)、土地使用權(quán)、水面養(yǎng)殖權(quán)、探礦權(quán)、采礦權(quán)等主要無形資產(chǎn)的明細(xì)資料，分析其剩余使用期限或保護(hù)期情況，關(guān)注其對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的重大影響。取得發(fā)行人許可或被許可使用資產(chǎn)的合同文件，關(guān)注許可使用的具體資產(chǎn)內(nèi)容、許可方式、許可年限、許可使用費(fèi)，分析未來對(duì)發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)可能造成的影響；調(diào)查上述許可合同中，發(fā)行人所有或使用的資產(chǎn)存在糾紛或潛在糾紛的情況。取得發(fā)行人擁有的特許經(jīng)營(yíng)權(quán)的法律文件，分析特許經(jīng)營(yíng)權(quán)的取得、期限、費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)等，關(guān)注對(duì)發(fā)行人持續(xù)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的影響。 調(diào)查發(fā)行人是否在境外進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，取得其境外擁有資產(chǎn)的詳細(xì)資料，并分析其境外的生產(chǎn)規(guī)模、盈利狀況、主要風(fēng)險(xiǎn)等。 查閱發(fā)行人歷年產(chǎn)品（服務(wù)）成本計(jì)算單，計(jì)算主要產(chǎn)品（服務(wù)）的毛利率、貢獻(xiàn)毛利占當(dāng)期主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)的比重指標(biāo)，與同類公司數(shù)據(jù)比較，分析發(fā)行人較同行業(yè)公司在成本方面的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)或劣勢(shì)；根據(jù)發(fā)行人報(bào)告期上述數(shù)據(jù)，分析發(fā)行人主要產(chǎn)品的盈利能力，分析單位成本中直接材料、直接人工、燃料及動(dòng)力、制造費(fèi)用等成本要素的變動(dòng)情況，計(jì)算發(fā)行人產(chǎn)品的主要原材料、動(dòng)力、燃料的比重，存在單一原材料所占比重較大的，分析其價(jià)格的變動(dòng)趨勢(shì)，并分析評(píng)價(jià)可能給發(fā)行人銷售和利潤(rùn)所帶來的重要影響。 與發(fā)行人質(zhì)量管理部門人員溝通、取得質(zhì)量控制制度文件、現(xiàn)場(chǎng)實(shí)地考察，了解發(fā)行人質(zhì)量管理的組織設(shè)置、質(zhì)量控制制度及實(shí)施情況。獲取質(zhì)量技術(shù)監(jiān)督部門文件，調(diào)查發(fā)行人產(chǎn)品（服務(wù)）是否符合行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，報(bào)告期是否因產(chǎn)品質(zhì)量問題受過質(zhì)量技術(shù)監(jiān)督部門的處罰。 取得發(fā)行人安全生產(chǎn)及以往安全事故處理等方面的資料，調(diào)查發(fā)行人是否存在重大安全隱患、是否采取保障安全生產(chǎn)的措施，調(diào)查發(fā)行人成立以來是否發(fā)生過重大的安全事故以及受到處罰的情況，分析評(píng)價(jià)安全事故對(duì)發(fā)行人生產(chǎn) 經(jīng)營(yíng)、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)可能產(chǎn)生的影響。 調(diào)查發(fā)行人的生產(chǎn)工藝是否符合環(huán)境保護(hù)相關(guān)法規(guī)，調(diào)查發(fā)行人歷年來在環(huán)境保護(hù)方面的投入及未來可能的投入情況?，F(xiàn)場(chǎng)觀察三廢的排放情況，核查有無污染處理設(shè)施及其實(shí)際運(yùn)行情況。走訪周圍居民，并征求環(huán)境保護(hù)管理部門的意見，調(diào)查是否存在受到處罰的情況。 第二十二條 銷售情況 結(jié)合發(fā)行人的行業(yè)屬性和企業(yè)規(guī)模等情況，了解發(fā)行人的銷售模式，分析其采用該種模式的原因和可能引致的風(fēng)險(xiǎn)；查閱發(fā)行人產(chǎn)品的注冊(cè)商標(biāo)，了解其市場(chǎng)認(rèn)知度和信譽(yù)度，評(píng)價(jià)產(chǎn)品的品牌優(yōu)勢(shì)。了解市場(chǎng)上是否存在假冒偽劣產(chǎn)品，如有，調(diào)查發(fā)行人的打假力度和維權(quán)措施實(shí)施情況。 通過與發(fā)行人銷售部門負(fù)責(zé)人溝通、獲取權(quán)威市場(chǎng)調(diào)研機(jī)構(gòu)的報(bào)告等方法，調(diào)查發(fā)行人產(chǎn)品（服務(wù)）的市場(chǎng)定位、客戶的市場(chǎng)需求狀況，是否有穩(wěn)定的客戶基礎(chǔ)等。搜集發(fā)行人主要產(chǎn)品市場(chǎng)的地域分布和市場(chǎng)占有率資料，結(jié)合行業(yè)排名、競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手等情況，對(duì)發(fā)行人主要產(chǎn)品的行業(yè)地位進(jìn)行分析。搜集行業(yè)產(chǎn)品定價(jià)普遍策略和行業(yè)龍頭企業(yè)的產(chǎn)品定價(jià)策略，了解發(fā)行人主要產(chǎn)品的定價(jià)策略，評(píng)價(jià)其產(chǎn)品定價(jià)策略合理性；調(diào)查報(bào)告期發(fā)行人產(chǎn)品銷售價(jià)格的變動(dòng)情況。獲取或編制發(fā)行人報(bào)告期按區(qū)域分布的銷售記錄，調(diào)查發(fā)行人產(chǎn)品（服務(wù)）的銷售區(qū)域，分析發(fā)行人銷售區(qū)域局限化現(xiàn)象是否明顯，產(chǎn)品的銷售是否受到地方保護(hù)主義的影響。 獲取或編制發(fā)行人報(bào)告期對(duì)主要客戶(至少前10名)的銷售額占年度銷售總額的比例及回款情況，是否過分依賴某一客戶（屬于同一實(shí)際控制人的銷售客戶，應(yīng)合并計(jì)算銷售額）；分析其主要客戶的回款情況，是否存在以實(shí)物抵債的現(xiàn)象。對(duì)大客戶，需追查銷貨合同、銷貨發(fā)票、產(chǎn)品出庫(kù)單、銀行進(jìn)賬單，或用函證的方法確定銷售業(yè)務(wù)發(fā)生的真實(shí)性；與前述客戶存在長(zhǎng)期合同的，應(yīng)取得相關(guān)合同，分析長(zhǎng)期合同的交易條款及對(duì)發(fā)行人銷售的影響。如果存在會(huì)計(jì)期末銷售收入異常增長(zhǎng)的情況，需追查相關(guān)收入確認(rèn)憑證，判斷是否屬于虛開發(fā)票、虛增收入的情形。 獲取發(fā)行人最近幾年產(chǎn)品返修率、客戶訴訟和產(chǎn)品質(zhì)量糾紛等方面的資料，調(diào)查發(fā)行人銷售維護(hù)和售后服務(wù)體系的建立及其實(shí)際運(yùn)行情況，分析客戶訴訟和產(chǎn)品質(zhì)量糾紛對(duì)未來銷售的影響及銷售方面可能存在的或有負(fù)債。查閱銷售合同、銷售部門對(duì)銷售退回的處理意見等資料，核查是否存在大額異常的銷售退回，判斷銷售退回的真實(shí)性。對(duì)產(chǎn)品大量出口的，應(yīng)函證或走訪海關(guān)等相關(guān)機(jī)構(gòu)，調(diào)查其銷售方式、銷售途徑和客戶回款情況，確認(rèn)銷售的真實(shí)性，判斷收入確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)的合理性。 調(diào)查主營(yíng)業(yè)務(wù)收入、其他業(yè)務(wù)收入中是否存在重大的關(guān)聯(lián)銷售，關(guān)注高管人員和核心技術(shù)人員、主要關(guān)聯(lián)方或持有發(fā)行人5%以上股份的股東在主要客戶中所占的權(quán)益；抽查不同時(shí)點(diǎn)的關(guān)聯(lián)銷售合同，分析不同時(shí)點(diǎn)銷售價(jià)格的變動(dòng)，并與同類產(chǎn)品當(dāng)時(shí)市場(chǎng)公允價(jià)格比較；調(diào)查上述關(guān)聯(lián)銷售合同中，產(chǎn)品最終實(shí)現(xiàn)銷售的情況。如果存在異常，分析其對(duì)收入的影響，分析關(guān)聯(lián)銷售定價(jià)是否合理，是否存在大股東與發(fā)行人之間的利潤(rùn)輸送或資金轉(zhuǎn)移現(xiàn)象。 第二十三條 核心技術(shù)人員、技術(shù)與研發(fā)情況 取得發(fā)行人研發(fā)體制、研發(fā)機(jī)構(gòu)設(shè)置、激勵(lì)制度、研發(fā)人員資歷等資料，調(diào)查發(fā)行人的研發(fā)模式和研發(fā)系統(tǒng)的設(shè)置和運(yùn)行情況，分析是否存在良好的技術(shù)創(chuàng)新機(jī)制，是否能夠滿足發(fā)行人未來發(fā)展的需要。 調(diào)查發(fā)行人擁有的專利、非專利技術(shù)、技術(shù)許可協(xié)議、技術(shù)合作協(xié)議等，分析發(fā)行人主要產(chǎn)品的核心技術(shù)，考察其技術(shù)水平、技術(shù)成熟程度、同行業(yè)技術(shù)發(fā)展水平及技術(shù)進(jìn)步情況；分析發(fā)行人主要產(chǎn)品生產(chǎn)技術(shù)所處的階段（如基礎(chǔ)研究、中試、小批量生產(chǎn)或大批量生產(chǎn)階段）；核查核心技術(shù)的取得方式及使用情況，判斷是否存在糾紛或潛在糾紛及侵犯他人知識(shí)產(chǎn)權(quán)的情形。調(diào)查專利技術(shù)和非專利技術(shù)許可方式、允許使用期限及到期的處理方法，考察主要產(chǎn)品的技術(shù)含量和可替代性；對(duì)于專利技術(shù)，應(yīng)關(guān)注專利的有效期及到期后對(duì)發(fā)行人的影響，并核查侵權(quán)情況及發(fā)行人具體的保護(hù)措施與效果；對(duì)于非專利技術(shù)，應(yīng)取得發(fā)行人相關(guān)保密制度及其與核心技術(shù)人員簽訂的保密協(xié)議等，調(diào)查發(fā)行人具體的技術(shù)保護(hù)措施和實(shí)際的保護(hù)狀況；對(duì)發(fā)行人未來經(jīng)營(yíng)存在重大影響的關(guān)鍵技術(shù)，應(yīng)當(dāng)予以特別關(guān)注和專項(xiàng)調(diào)查。 取得發(fā)行人核心技術(shù)人員的獎(jiǎng)勵(lì)制度、股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃等資料，調(diào)查發(fā)行人對(duì)關(guān)鍵技術(shù)人員是否實(shí)施了有效約束和激勵(lì)，是否有效避免了關(guān)鍵技術(shù)人才的流失和技術(shù)秘密的外泄。取得發(fā)行人主要研發(fā)成果、在研項(xiàng)目、研發(fā)目標(biāo)等資料，調(diào)查發(fā)行人歷年研發(fā)費(fèi)用占發(fā)行人主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比重、自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的數(shù)量與質(zhì)量、技術(shù)儲(chǔ)備等情況，對(duì)發(fā)行人的研發(fā)能力進(jìn)行分析。與其他單位合作研發(fā)的，取得合作協(xié)議等相關(guān)資料，分析合作研發(fā)的成果分配、保密措施等問題。 第四章 同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)與關(guān)聯(lián)交易調(diào)查 第二十四條 同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)情況 取得發(fā)行人改制方案，分析發(fā)行人、控股股東或?qū)嶋H控制人及其控制的企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)告及主營(yíng)業(yè)務(wù)構(gòu)成等相關(guān)數(shù)據(jù)，必要時(shí)取得上述單位相關(guān)生產(chǎn)、庫(kù)存、銷售等資料，并通過詢問發(fā)行人及其控股股東或?qū)嶋H控制人、實(shí)地走訪生產(chǎn)或銷售部門等方法，調(diào)查發(fā)行人控股股東或?qū)嶋H控制人及其控制的企業(yè)實(shí)際業(yè)務(wù)范圍、業(yè)務(wù)性質(zhì)、客戶對(duì)象、與發(fā)行人產(chǎn)品的可替代性等情況，判斷是否構(gòu)成同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，并核查發(fā)行人控股股東或?qū)嶋H控制人是否對(duì)避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)做出承諾以及承諾的履行情況。 第二十五條 關(guān)聯(lián)方及關(guān)聯(lián)交易情況 通過與發(fā)行人高管人員談話、咨詢中介機(jī)構(gòu)、查閱發(fā)行人及其控股股東或?qū)嶋H控制人的股權(quán)結(jié)構(gòu)和組織結(jié)構(gòu)、查閱發(fā)行人重要會(huì)議記錄和重要合同等方法，按照《公司法》和企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，確認(rèn)發(fā)行人的關(guān)聯(lián)方及關(guān)聯(lián)方關(guān)系，調(diào)檔查閱關(guān)聯(lián)方的工商登記資料。 調(diào)查發(fā)行人高管人員及核心技術(shù)人員是否在關(guān)聯(lián)方單位任職、領(lǐng)取薪酬，是否存在由關(guān)聯(lián)方單位直接或間接委派等情況。 通過與發(fā)行人高管人員、財(cái)務(wù)部門和主要業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)人交談，查閱賬簿、相關(guān)合同、會(huì)議記錄、獨(dú)立董事意見，發(fā)函詢證，咨詢律師及注冊(cè)會(huì)計(jì)師意見，查閱同類交易的市場(chǎng)價(jià)格數(shù)據(jù)等方法，調(diào)查發(fā)行人關(guān)聯(lián)交易的以下內(nèi)容（包括但不限于）： 1、是否符合相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定。 2、取得與關(guān)聯(lián)交易相關(guān)的會(huì)議資料，判斷是否按照公司章程或其他規(guī)定履行了必要的批準(zhǔn)程序。 3、定價(jià)依據(jù)是否充分，定價(jià)是否公允，與市場(chǎng)交易價(jià)格或獨(dú)立第三方價(jià)格是否有較大差異及其原因，是否存在明顯屬于單方獲利性交易。 4、向關(guān)聯(lián)方銷售產(chǎn)生的收入占發(fā)行人主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比例、向關(guān)聯(lián)方采購(gòu)額占發(fā)行人采購(gòu)總額的比例，分析是否達(dá)到了影響發(fā)行人經(jīng)營(yíng)獨(dú)立性的程度。 5、計(jì)算關(guān)聯(lián)方的應(yīng)收、應(yīng)付款項(xiàng)余額分別占發(fā)行人應(yīng)收、應(yīng)付款項(xiàng)余額的比例，關(guān)注關(guān)聯(lián)交易的真實(shí)性和關(guān)聯(lián)方應(yīng)收款項(xiàng)的可收回性。 6、關(guān)聯(lián)交易產(chǎn)生的利潤(rùn)占發(fā)行人利潤(rùn)總額的比例是否較高，是否對(duì)發(fā)行人業(yè)績(jī)的穩(wěn)定性產(chǎn)生影響。 7、調(diào)查關(guān)聯(lián)交易合同條款的履行情況，以及有無大額銷售退回情況及其對(duì)發(fā)行人財(cái)務(wù)狀況的影響。 8、是否存在關(guān)聯(lián)交易非關(guān)聯(lián)化的情況。對(duì)于缺乏明顯商業(yè)理由的交易，實(shí)質(zhì)與形式明顯不符的交易，交易價(jià)格、條件、形式等明顯異常或顯失公允的交易，與曾經(jīng)的關(guān)聯(lián)方持續(xù)發(fā)生的交易，與非正常業(yè)務(wù)關(guān)系單位或個(gè)人發(fā)生的偶發(fā)性或重大交易等，應(yīng)當(dāng)予以重點(diǎn)關(guān)注，分析是否為虛構(gòu)的交易、是否實(shí)質(zhì)上是關(guān)聯(lián)交易，調(diào)查交易背后是否還有其他安排。 9、分析關(guān)聯(lián)交易的偶發(fā)性和經(jīng)常性。對(duì)于購(gòu)銷商品、提供勞務(wù)等經(jīng)常性關(guān)聯(lián)交易，分析增減變化的原因及是否仍將持續(xù)進(jìn)行，關(guān)注關(guān)聯(lián)交易合同重要條款是否明確且具有可操作性以及是否切實(shí)得到履行；對(duì)于偶發(fā)性關(guān)聯(lián)交易，分析對(duì)當(dāng)期經(jīng)營(yíng)成果和主營(yíng)業(yè)務(wù)的影響，關(guān)注交易價(jià)格、交易目的和實(shí)質(zhì)，評(píng)價(jià)交易對(duì)發(fā)行人獨(dú)立經(jīng)營(yíng)能力的影響。 10、參照財(cái)政部關(guān)于關(guān)聯(lián)交易會(huì)計(jì)處理的相關(guān)規(guī)定，核查發(fā)行人主要關(guān)聯(lián)交易的會(huì)計(jì)處理是否符合規(guī)定。 第五章 高管人員調(diào)查 第二十六條 高管人員任職情況及任職資格 通過查閱有關(guān)三會(huì)文件、公司章程等方法，了解高管人員任職情況，核查相關(guān)高管人員的任職是否符合法律、法規(guī)規(guī)定的任職資格，聘任是否符合公司章程規(guī)定的任免程序和內(nèi)部人事聘用制度；調(diào)查高管人員相互之間是否存在親屬關(guān)系。對(duì)于高管人員任職資格需經(jīng)監(jiān)管部門核準(zhǔn)或備案的，應(yīng)獲得相關(guān)批準(zhǔn)或備案文件。 第二十七條 高管人員的經(jīng)歷及行為操守 通過與高管人員分別談話、查閱有關(guān)高管人員個(gè)人履歷資料、查詢高管人員曾擔(dān)任高管人員的其他上市公司的財(cái)務(wù)及監(jiān)管記錄、咨詢主管機(jī)構(gòu)、與中介機(jī)構(gòu)和發(fā)行人員工談話等方法，調(diào)查了解高管人員的教育經(jīng)歷、專業(yè)資歷以及是否存在違法、違規(guī)行為或不誠(chéng)信行為，是否存在受到處罰和對(duì)曾任職的破產(chǎn)企業(yè)負(fù)個(gè)人責(zé)任的情況。 取得發(fā)行人與高管人員所簽定的協(xié)議或承諾文件，關(guān)注高管人員作出的重要承諾，以及有關(guān)協(xié)議或承諾的履行情況。 第二十八條 高管人員勝任能力和勤勉盡責(zé) 通過查詢有關(guān)資料，與高管人員、中介機(jī)構(gòu)、發(fā)行人員工、主要供應(yīng)商、主要銷售商談話等方法，了解發(fā)行人高管人員曾擔(dān)任高管人員的其他公司的規(guī)范運(yùn)作情況以及該公司經(jīng)營(yíng)情況，分析高管人員管理公司的能力。 通過與高管人員分別談話、與發(fā)行人員工談話等方法，了解發(fā)行人員工對(duì)高管人員的評(píng)價(jià)，發(fā)行人高管人員是否團(tuán)結(jié)，關(guān)鍵管理人員之間是否存在重大分歧和矛盾，是否會(huì)對(duì)發(fā)行人經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生現(xiàn)實(shí)或潛在的重大影響。 通過與高管人員分別談話、與發(fā)行人員工談話、查閱三會(huì)及總經(jīng)理辦公會(huì)紀(jì)要等方法，了解每名高管人員尤其是每名董事投入發(fā)行人業(yè)務(wù)的時(shí)間，分析高管人員是否有足夠時(shí)間和精力勤勉盡責(zé)地管理公司。 分別與董事長(zhǎng)、總經(jīng)理、財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人和董事會(huì)秘書（包括但不限于上述人員）就公司現(xiàn)狀、發(fā)展前景等方面問題進(jìn)行交談，了解高管人員的勝任能力和勤勉盡責(zé)情況。這些問題包括但不限于： 1、發(fā)行人所處行業(yè)的基本情況及發(fā)展趨勢(shì)； 2、發(fā)行人的發(fā)展戰(zhàn)略、經(jīng)營(yíng)理念和經(jīng)營(yíng)模式、業(yè)務(wù)發(fā)展目標(biāo)以及歷年發(fā)展計(jì)劃的執(zhí)行和實(shí)現(xiàn)情況； 3、與競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手比較，發(fā)行人的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)和劣勢(shì)； 4、發(fā)行人經(jīng)營(yíng)中存在的主要問題和風(fēng)險(xiǎn)，有何解決措施； 5、對(duì)公司治理結(jié)構(gòu)及內(nèi)部控制情況的評(píng)價(jià)； 6、在擴(kuò)大市場(chǎng)份額、開拓客戶方面有何措施； 7、如何保證經(jīng)營(yíng)計(jì)劃及財(cái)務(wù)計(jì)劃的有效實(shí)施； 8、如何使用募集資金； 9、發(fā)行人上市的主要目的。 第二十九條 高管人員薪酬及兼職情況 通過查閱三會(huì)文件、與高管人員交談、與發(fā)行人員工交談等方法，調(diào)查發(fā)行人為高管人員制定的薪酬方案、股權(quán)激勵(lì)方案。 通過與高管人員交談、咨詢發(fā)行人律師、查閱有關(guān)資料等方法，調(diào)查高管人員在發(fā)行人內(nèi)部或外部的兼職情況，分析高管人員兼職情況是否會(huì)對(duì)其工作效率、質(zhì)量產(chǎn)生影響。關(guān)注高管人員最近一年從發(fā)行人及其關(guān)聯(lián)企業(yè)領(lǐng)取收入的情況，以及所享受的其他待遇、退休金計(jì)劃等。 第三十條 報(bào)告期內(nèi)高管人員變動(dòng) 通過查閱有關(guān)三會(huì)文件、與高管人員交談、與發(fā)行人員工交談等方法，了解報(bào)告期高管人員的變動(dòng)情況，內(nèi)容包括但不限于變動(dòng)經(jīng)過、變動(dòng)原因、是否符合公司章程規(guī)定的任免程序和內(nèi)部人事聘用制度、程序，控股股東或?qū)嶋H控制人推薦高管人選是否通過合法程序，是否存在控股股東或?qū)嶋H控制人干預(yù)發(fā)行人董事會(huì)和股東大會(huì)已經(jīng)作出的人事任免決定的情況等。 第三十一條 高管人員是否具備上市公司高管人員的資格 通過與高管人員談話、組織高管人員考試等方法，調(diào)查高管人員是否已掌握進(jìn)入證券市場(chǎng)應(yīng)具備的法律、行政法規(guī)和相關(guān)知識(shí)，是否已知悉上市公司及其高管人員的法定義務(wù)和責(zé)任，是否具備足夠的誠(chéng)信水準(zhǔn)和管理上市公司的能力及經(jīng)驗(yàn)。 第三十二條 高管人員持股及其它對(duì)外投資情況 取得高管人員的聲明文件，調(diào)查高管人員及其近親屬以任何方式直接或間接持有發(fā)行人股份的情況，近三年所持股份的增減變動(dòng)以及所持股份的質(zhì)押或凍結(jié)情況。 調(diào)查高管人員的其它對(duì)外投資情況，包括持股對(duì)象、持股數(shù)量、持股比例以及有關(guān)承諾和協(xié)議；核查高管人員及其直系親屬是否存在自營(yíng)或?yàn)樗私?jīng)營(yíng)與發(fā)行人同類業(yè)務(wù)的情況，是否存在與公司利益發(fā)生沖突的對(duì)外投資，是否存在重大債務(wù)負(fù)擔(dān)。 第六章 組織結(jié)構(gòu)與內(nèi)部控制調(diào)查 第三十三條 公司章程及其規(guī)范運(yùn)行情況 通過查閱發(fā)行人公司章程、咨詢發(fā)行人律師等方法，調(diào)查公司章程是否符合《公司法》、《證券法》及中國(guó)證監(jiān)會(huì)和交易所的有關(guān)規(guī)定。關(guān)注董事會(huì)授權(quán)情況是否符合規(guī)定。 通過查閱三會(huì)文件、咨詢發(fā)行人律師等方法，調(diào)查公司章程歷次修改情況、修改原因、每次修改是否經(jīng)過法定程序、是否進(jìn)行了工商變更登記。 了解發(fā)行人三年內(nèi)是否存在違法違規(guī)行為，若存在違法違規(guī)行為，應(yīng)詳細(xì)核查違規(guī)事實(shí)及受到處罰的情況；若不存在違法違規(guī)行為，應(yīng)取得發(fā)行人明確的書面聲明。 第三十四條 組織結(jié)構(gòu)和“三會(huì)”運(yùn)作情況 了解發(fā)行人的內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)，考察總部與分（子）公司、董事會(huì)、專門委員會(huì)、總部職能部門與分（子）公司內(nèi)部控制決策的形式、層次、實(shí)施和反饋的情況，分析評(píng)價(jià)發(fā)行人組織運(yùn)作的有效性；調(diào)查各機(jī)構(gòu)之間的管理、分工、協(xié)作和信息溝通關(guān)系，分析其設(shè)計(jì)的必要性、合理性和運(yùn)行的有效性。根據(jù)公司章程，結(jié)合發(fā)行人組織結(jié)構(gòu)，核查發(fā)行人組織機(jī)構(gòu)是否健全、清晰，其設(shè)置是否體現(xiàn)分工明確、相互制約的治理原則。 取得發(fā)行人公司治理制度規(guī)定，包括三會(huì)議事規(guī)則、董事會(huì)專門委員會(huì)議事規(guī)則、總經(jīng)理工作制度、內(nèi)部審計(jì)制度等文件資料，核查發(fā)行人是否依法建立了健全的股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、獨(dú)立董事、董事會(huì)秘書制度，了解發(fā)行人董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)，以及戰(zhàn)略、審計(jì)、提名、薪酬與考核等專門委員會(huì)的設(shè)置情況，及公司章程中規(guī)定的上述機(jī)構(gòu)和人員依法履行的職責(zé)是否完備、明確。 通過與主要股東、董事、監(jiān)事、獨(dú)立董事、董事會(huì)秘書談話、討論和查閱有關(guān)三會(huì)文件等方法，核查發(fā)行人三會(huì)和高管人員的職責(zé)及制衡機(jī)制是否有效運(yùn)作，發(fā)行人建立的決策程序和議事規(guī)則是否民主、透明，內(nèi)部監(jiān)督和反饋系統(tǒng)是否健全、有效。 取得發(fā)行人歷次三會(huì)的會(huì)議文件，包括書面通知副本、會(huì)議記錄、會(huì)議決議等，并結(jié)合盡職調(diào)查的其他信息，核查發(fā)行人： 1、是否依據(jù)有關(guān)法律法規(guī)和公司章程發(fā)布通知并按期召開三會(huì)； 2、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)是否按照有關(guān)法律法規(guī)和公司章程及時(shí)進(jìn)行換屆選舉； 3、會(huì)議文件是否完整，會(huì)議記錄中時(shí)間、地點(diǎn)、出席人數(shù)等要件是否齊備，會(huì)議文件是否歸檔保存； 4、會(huì)議記錄是否正常簽署； 5、對(duì)重大投資、融資、經(jīng)營(yíng)決策、對(duì)外擔(dān)保、關(guān)聯(lián)交易等事項(xiàng)的決策過程中，是否履行了公司章程和相關(guān)議事規(guī)則規(guī)定的程序； 6、涉及關(guān)聯(lián)董事、關(guān)聯(lián)股東或其他利益相關(guān)者應(yīng)當(dāng)回避的，該等人員是否回避了表決； 7、監(jiān)事會(huì)是否正常發(fā)揮作用，是否具備切實(shí)的監(jiān)督手段； 8、董事會(huì)下設(shè)的專門委員會(huì)是否正常發(fā)揮作用，是否形成相關(guān)決策記錄； 9、三會(huì)決議的實(shí)際執(zhí)行情況，未能執(zhí)行的會(huì)議決議，相關(guān)執(zhí)行者是否向決議機(jī)構(gòu)匯報(bào)并說明原因。 第三十五條 獨(dú)立董事制度及其執(zhí)行情況 取得發(fā)行人獨(dú)立董事方面的資料，核查發(fā)行人是否已經(jīng)建立了獨(dú)立董事制度，根據(jù)有關(guān)制度規(guī)定，判斷發(fā)行人獨(dú)立董事制度是否合規(guī)。核查發(fā)行人獨(dú)立董事的任職資格、職權(quán)范圍等是否符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)的有關(guān)規(guī)定。 通過與獨(dú)立董事談話，調(diào)閱董事會(huì)會(huì)議紀(jì)要、獨(dú)立董事所發(fā)表的意見等方法，核查獨(dú)立董事是否知悉發(fā)行人的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況、財(cái)務(wù)情況，是否在董事會(huì)決策和發(fā)行人經(jīng)營(yíng)管理中實(shí)際發(fā)揮獨(dú)立作用。 第三十六條 內(nèi)部控制環(huán)境 通過與發(fā)行人高管人員及員工交談，查閱董事會(huì)、總經(jīng)理辦公會(huì)等會(huì)議記錄、發(fā)行人各項(xiàng)業(yè)務(wù)及管理規(guī)章制度等方法，分析評(píng)價(jià)發(fā)行人是否有積極的控制環(huán)境，包括考察董事會(huì)及相關(guān)的專門委員會(huì)是否負(fù)責(zé)批準(zhǔn)并定期審查發(fā)行人的經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略和重大決策、確定經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的可接受水平；考察高管人員是否執(zhí)行董事會(huì)批準(zhǔn)的戰(zhàn)略和政策，以及高管人員和董事會(huì)、專門委員會(huì)之間的責(zé)任、授權(quán)和報(bào)告關(guān)系是否明確；考察高管人員是否促使發(fā)行人員工了解公司的內(nèi)部控制制度并在其中發(fā)揮作用。 第三十七條 業(yè)務(wù)控制 與發(fā)行人相關(guān)業(yè)務(wù)管理及運(yùn)作部門進(jìn)行溝通，查閱發(fā)行人關(guān)于各類業(yè)務(wù)管理的相關(guān)制度規(guī)定，了解各類業(yè)務(wù)循環(huán)過程和其中的控制標(biāo)準(zhǔn)、控制措施，包括授權(quán)與審批、復(fù)核與查證、業(yè)務(wù)規(guī)程與操作程序、崗位權(quán)限與職責(zé)分工、相互獨(dú)立與制衡、應(yīng)急與預(yù)防等措施。應(yīng)選擇一定數(shù)量的控制活動(dòng)樣本，采取驗(yàn)證、觀察、詢問、重新操作等測(cè)試方法，評(píng)價(jià)發(fā)行人的內(nèi)部控制措施是否有效實(shí)施。 調(diào)查發(fā)行人是否接受過政府審計(jì)及其他外部審計(jì)，如有，核查該審計(jì)報(bào)告所提問題是否已得到有效解決。調(diào)查發(fā)行人報(bào)告期及最近一期的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)操作是否符合監(jiān)管部門的有關(guān)規(guī)定，是否存在因違反工商、稅務(wù)、審計(jì)、環(huán)保、勞動(dòng)保護(hù)等部門的相關(guān)規(guī)定而受到處罰的情形及對(duì)發(fā)行人業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)狀況等的影響，并調(diào)查該事件是否已改正，不良后果是否已消除。 對(duì)發(fā)行人已發(fā)現(xiàn)的由于風(fēng)險(xiǎn)控制不力所導(dǎo)致的損失事件進(jìn)行調(diào)查，了解事件發(fā)生過程及對(duì)發(fā)行人財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的影響，了解該業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)內(nèi)部控制制度的相關(guān)規(guī)定及有效性，事件發(fā)生后發(fā)行人所采取的緊急補(bǔ)救措施及效果，追蹤發(fā)行人針對(duì)內(nèi)控的薄弱環(huán)節(jié)所采取的改進(jìn)措施及效果。 第三十八條 信息系統(tǒng)控制 了解發(fā)行人信息系統(tǒng)建設(shè)情況、管理制度、操作流程和風(fēng)險(xiǎn)防范制度。通過與發(fā)行人高管人員和員工交談，查閱發(fā)行人相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)章制度等方法，評(píng)價(jià)信息溝通與反饋是否有效，包括是否建立了能夠涵蓋發(fā)行人的全部重要活動(dòng)，并對(duì)內(nèi)部和外部的信息進(jìn)行搜集和整理的有效信息系統(tǒng)，是否建立了有效的信息溝通和反饋渠道，確保員工能充分理解和執(zhí)行發(fā)行人政策和程序，并保證相關(guān)信息能夠傳達(dá)到應(yīng)被傳達(dá)到的人員。在此基礎(chǔ)上，評(píng)價(jià)發(fā)行人信息系統(tǒng)內(nèi)部控制的完整性、合理性及有效性。 第三十九條 會(huì)計(jì)管理控制 收集發(fā)行人會(huì)計(jì)管理的相關(guān)資料，核查發(fā)行人的會(huì)計(jì)管理是否涵蓋所有業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)，是否制訂了專門的、操作性強(qiáng)的會(huì)計(jì)制度，各級(jí)會(huì)計(jì)人員是否具備了專業(yè)素質(zhì)，是否建立了持續(xù)的人員培訓(xùn)制度，有無控制風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)規(guī)定，會(huì)計(jì)崗位設(shè)置是否貫徹“責(zé)任分離、相互制約”原則，是否執(zhí)行重要會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)和電算化操作授權(quán)規(guī)定，是否按規(guī)定組織對(duì)賬等，分析評(píng)價(jià)發(fā)行人會(huì)計(jì)管理內(nèi)部控制的完整性、合理性及有效性。 第四十條 內(nèi)部控制的監(jiān)督 了解發(fā)行人的內(nèi)部審計(jì)隊(duì)伍建設(shè)情況，核查其人數(shù)是否符合相關(guān)規(guī)定，是否配備了專業(yè)的中堅(jiān)力量，核查內(nèi)部審計(jì)是否涵蓋了各項(xiàng)業(yè)務(wù)、分支機(jī)構(gòu)、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)、數(shù)據(jù)系統(tǒng)等各類別，調(diào)查了解近年來發(fā)行人通過內(nèi)部審計(jì)避免或減少損失的情況，并綜合分析發(fā)行人內(nèi)部審計(jì)及監(jiān)督體系的有效性。 與發(fā)行人高管人員、內(nèi)部審計(jì)、注冊(cè)會(huì)計(jì)師等部門和人員交談，了解發(fā)行人內(nèi)部控制的監(jiān)督和評(píng)價(jià)制度。采用詢問、驗(yàn)證、查閱內(nèi)部審計(jì)報(bào)告、查閱監(jiān)事會(huì)報(bào)告和對(duì)發(fā)行人已出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)進(jìn)行實(shí)證分析等方法，考察發(fā)行人內(nèi)部控制的監(jiān)督和評(píng)價(jià)制度的有效性。 取得發(fā)行人管理層對(duì)內(nèi)部控制完整性、合理性及有效性的自我評(píng)價(jià)書面意見。內(nèi)部控制存在缺陷的，重點(diǎn)核查發(fā)行人擬采取的改進(jìn)措施是否可行、有效。 第七章 財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)調(diào)查 第四十一條 財(cái)務(wù)報(bào)告及相關(guān)財(cái)務(wù)資料 對(duì)經(jīng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)或發(fā)表專業(yè)意見的財(cái)務(wù)報(bào)告及相關(guān)財(cái)務(wù)資料的內(nèi)容進(jìn)行審慎核查。審慎核查時(shí)，不僅需關(guān)注會(huì)計(jì)信息各構(gòu)成要素之間是否相匹配，還需關(guān)注會(huì)計(jì)信息與相關(guān)非會(huì)計(jì)信息之間是否相匹配，特別是應(yīng)將財(cái)務(wù)分析與發(fā)行人實(shí)際業(yè)務(wù)情況相結(jié)合，關(guān)注發(fā)行人的業(yè)務(wù)發(fā)展、業(yè)務(wù)管理狀況，了解發(fā)行人業(yè)務(wù)的實(shí)際操作程序、相關(guān) 經(jīng)營(yíng)部門的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，對(duì)發(fā)行人財(cái)務(wù)資料做出總體評(píng)價(jià)。在此基礎(chǔ)上，對(duì)重要的財(cái)務(wù)事項(xiàng)進(jìn)行重點(diǎn)核查。 發(fā)現(xiàn)異常財(cái)務(wù)事項(xiàng)或財(cái)務(wù)報(bào)表被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報(bào)告時(shí)，應(yīng)采取現(xiàn)場(chǎng)察看，核查相關(guān)會(huì)計(jì)記錄和業(yè)務(wù)文件，向董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、業(yè)務(wù)人員和經(jīng)辦人員詢問等多種形式進(jìn)行專項(xiàng)核查。必要時(shí)，就會(huì)計(jì)師的審計(jì)或?qū)徍艘庖姟?huì)計(jì)報(bào)表附注中重要或異常內(nèi)容與會(huì)計(jì)師進(jìn)行溝通，或請(qǐng)會(huì)計(jì)師作出書面解釋，但應(yīng)對(duì)會(huì)計(jì)師所作解釋的合理性、準(zhǔn)確性、完整性進(jìn)行核查，并做出獨(dú)立判斷；對(duì)于重大財(cái)務(wù)異常事項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)對(duì)有關(guān)事項(xiàng)進(jìn)行調(diào)查、復(fù)核，必要時(shí)可聘請(qǐng)其他中介機(jī)構(gòu)提供專業(yè)服務(wù)。 對(duì)于發(fā)行人財(cái)務(wù)報(bào)表中包含的分部信息，應(yīng)獲取相關(guān)分部資料，進(jìn)行必要的核查。 對(duì)納入合并范圍的重要控股子公司的財(cái)務(wù)狀況應(yīng)同樣履行充分的審慎核查程序。 對(duì)發(fā)行人披露的參股子公司，應(yīng)獲取最近一年及一期的財(cái)務(wù)報(bào)告及審計(jì)報(bào)告（如有）。 對(duì)發(fā)行人運(yùn)行不足三年的，應(yīng)核查發(fā)行人設(shè)立前利潤(rùn)表編制的會(huì)計(jì)主體及確定方法。財(cái)務(wù)報(bào)表存在剝離調(diào)整的，還應(yīng)核查剝離調(diào)整的原則、方法和具體剝離情況。 如發(fā)行人最近一年及一期內(nèi)收購(gòu)兼并其他企業(yè)資產(chǎn)（或股權(quán)），且被收購(gòu)企業(yè)資產(chǎn)總額或營(yíng)業(yè)收入或凈利潤(rùn)超過收購(gòu)前發(fā)行人相應(yīng)項(xiàng)目20%（含20%）的，應(yīng)獲得被收購(gòu)企業(yè)收購(gòu)前一年的利潤(rùn)表，并核查其財(cái)務(wù)情況。 第四十二條 會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì) 通過查閱發(fā)行人財(cái)務(wù)資料，并與相關(guān)財(cái)務(wù)人員和會(huì)計(jì)師溝通，核查發(fā)行人的會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)的合規(guī)性和穩(wěn)健性。 如發(fā)行人報(bào)告期內(nèi)存在會(huì)計(jì)政策或會(huì)計(jì)估計(jì)變更，重點(diǎn)核查變更內(nèi)容、理由及對(duì)發(fā)行人財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果的影響。 第四十三條 評(píng)估報(bào)告 通過詢問評(píng)估師，查閱評(píng)估報(bào)告和相關(guān)的財(cái)務(wù)資料以及評(píng)估機(jī)構(gòu)的資質(zhì)材料等方法，結(jié)合行業(yè)發(fā)展和物價(jià)變動(dòng)等情況，核查評(píng)估機(jī)構(gòu)是否履行了必要的評(píng)估程序、評(píng)估假設(shè)是否合理、評(píng)估方法是否恰當(dāng)、評(píng)估依據(jù)是否充分、評(píng)估結(jié)果是否合理、評(píng)估值大幅增減變化原因是否合理，關(guān)注評(píng)估中的特殊說明事項(xiàng)及評(píng)估資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)是否明確。 第四十四條 內(nèi)控鑒證報(bào)告 取得注冊(cè)會(huì)計(jì)師關(guān)于發(fā)行人內(nèi)部控制的鑒證報(bào)告，與發(fā)行人聘請(qǐng)的注冊(cè)會(huì)計(jì)師進(jìn)行溝通，了解發(fā)行人內(nèi)部控制制度是否完整、合理和有效。如會(huì)計(jì)師提出了改進(jìn)建議，應(yīng)對(duì)不足的方面進(jìn)行特別關(guān)注，跟蹤發(fā)行人改進(jìn)的措施及效果。 第四十五條 財(cái)務(wù)比率分析 計(jì)算發(fā)行人各年度毛利率、資產(chǎn)收益率、凈資產(chǎn)收益率、每股收益等，分析發(fā)行人各年度盈利能力及其變動(dòng)情況，分析母公司
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